A Autoridade Marroquina do Mercado de Capitais aprovou a listagem da Société Générale des Travaux du Maroc (SGTM) na Bolsa de Casablanca.
A operação envolve a venda de 20% do capital do principal grupo de construção do país, podendo gerar até 5,04 bilhões de dirhams (cerca de 542 milhões de dólares).
Enquanto a SGTM reivindica mais de 1.000 projetos realizados no Marrocos e em outros países africanos, essa oferta pública inicial (IPO) visa especialmente aumentar a proeminência da empresa de construção na África, abrir seu capital a novos parceiros e facilitar seu acesso aos mercados financeiros.
A operação envolve a venda de 20% do capital do principal grupo de construção do país, um máximo de 12 milhões de ações por um valor global que pode chegar a 5,04 bilhões de dirhams (cerca de 542 milhões de dólares).
O preço de lançamento foi definido em 420 dirhams por ação. No entanto, a grade dos preços unitários propostos contém descontos diferenciados dependendo dos assinantes, para assegurar uma participação equilibrada entre funcionários, pessoas físicas e jurídicas, e investidores institucionais.
O período de inscrição será de 1 a 8 de dezembro de 2025, e a primeira cotação está prevista para 16 de dezembro. A simultaneidade da SGTM na Bolsa de Casablanca "visa institucionalizar a empresa associando novos parceiros ao capital, aumentar sua notoriedade e projeção continental, fortalecer a transparência e o desempenho, e facilitar o acesso aos mercados financeiros de modo a apoiar o crescimento a longo prazo", declarou o grupo em um comunicado.
O IPO é liderado pela Attijari Finances Corp, o banco de investimentos do grupo Attijariwafa. A corretora de valores Attijari Intermediação é a líder do sindicato de colocação, enquanto a BMCE Capital Bourse, CFG Bank Capital Markets, Saham Capital Bourse e Upline Securities atuam como co-líderes.
Fundada em 1972 pelos empresários Ahmed e M'hammed Kabbaj, a SGTM possui um portfólio de mais de 1.000 projetos realizados nos setores de transporte, energia e água, saúde, indústria, educação e cultura. O grupo familiar, que empregava mais de 21.000 pessoas até o final de 2024, possui uma frota de 2.500 veículos e apresenta um importante portfólio de projetos contratualizados cobrindo diversos setores de atividade. Ela também opera em outros 6 países africanos, incluindo Senegal, Costa do Marfim e Burkina Faso.
Walid Kéfi
